Estudio del grid multipar · VERSIÓN 4 (informe para cliente, 27-07-2026) · generado automáticamente desde la base de resultados del estudio: cada número de este documento es reproducible y ha pasado la verificación aritmética automática. Todos los números usan la tabla de costes real del broker (comisión, spread y swap, con el triple cargo del miércoles), en su versión vigente del 16-07-2026.

Resultados del estudio tras fase A y B

Qué configuraciones consiguen qué beneficio con qué riesgo, medido sobre 7 años de ticks reales (2016–2022); las opciones para la fase C, en §7.

1 · Tabla Resumen de Resultados

Referencia de rentabilidad acordada: ~5% anual. Esta tabla resume lo mejor que ha dado cada par en cada fase, con costes reales, ordenado por rentabilidad. El detalle completo, en §4.

2 · Qué se ha hecho y por qué (cronología)

Cada bloque con su motivación y su hallazgo. El detalle completo queda en los registros internos del estudio, disponibles bajo petición.

3 · Tipos de backtest: qué mide cada uno, pros y contras

4 · Resultados por fase — mismo formato, misma información

Formato unificado: cada fase entrega su mapa con el MISMO contenido de celda — retorno neto total % (grande), drawdown máximo % (DD, sobre equity) y pendiente de recuperar máximo % (pend) — y debajo la tabla completa. En los mapas el color codifica el retorno (rojo = negativo / azul = positivo); las cuentas quebradas van sobre fondo negro y sin cifra de retorno.

4.1 · Fase A0 — grid puro, mapa de geometría (8 pares × 10 combinaciones)

Lectura: TP amplio > TP estrecho en los 8 pares; la columna 3/3 (la configuración de partida) es la peor de cada fila; EURGBP es el único par todo-positivo; GBPUSD quiebra en sus geometrías densas y USDJPY es directamente hostil al grid (8 de 10 celdas en quiebra, las 2 supervivientes en negativo). La cabeza del mapa la forman EURGBP 3/12, AUDNZD 3/12 (+35,5% (+4,4%/año)), NZDCAD 3/12 (+34,4% (+4,3%/año)) y AUDCAD 3/12 — con la gran diferencia de que AUDNZD lo consigue con un peor flotante del 37,5% y los otros tres soportan flotantes del 77–91%.

Configuraciones que quiebran la cuenta

13 configuraciones agotan la cuenta pactada (100.000 unidades de la divisa de cotización; en USDJPY, 10 millones de JPY): su flotante supera el capital y la equity cruza cero. Para cada una: cuándo quiebra, el peor flotante que llegó a acumular, y el capital que habría hecho falta para completar los 7 años, con la rentabilidad que ese capital habría obtenido.

4.2 · Fase B — stop + recolocación, mapa por par (180 combinaciones)

La fase B corre sobre el mejor resultado geométrico de A0 (spacing 3 / TP 12) y barre la mecánica completa del EA: SL {50,100,150,200} × distancia de recolocación {25,50,100} × TP de recolocación {100,150,200}. Corre sobre 5 de los 8 pares: GBPUSD y USDJPY quedaron fuera porque quiebran la cuenta ya en la fase A0, y NZDCAD quedó fuera por una prudencia que luego resultó excesiva — cuando se lanzó la fase B su swap real no estaba confirmado y el escenario de estrés que lo sustituía predecía colapso; la tabla real del 16-07-2026 mostró después que el par sigue vivo en A0. Su bloque de fase B (36 combinaciones) está pendiente de decisión (§8).

Lectura: 146 de 180 combinaciones son inaceptables, y la causa dominante es la ACUMULACIÓN DE POSICIONES, no la quiebra (0 quiebras). Todo SL 50/100 muere por inventario — varias combinaciones iban ganando al ser cortadas (EURUSD 50/25/100: +9,3% con 603 abiertas ya en mayo de 2016) y otras completaron la ventana en positivo pero necesitando un inventario inasumible (AUDCAD 200/25/200: +31,4% con 777 posiciones). El parámetro de mayor sensibilidad es el TP de recolocación: 100 concentra las celdas de flotante bajo y 200 es inaceptable en todos los casos. Este mapa es la base de la fase C: la directriz adoptada pide probar la capa de gestión también sobre las celdas descartadas.

Las 34 combinaciones válidas, con la descomposición del P&L integrada

4.3 · Riesgo-beneficio

Lectura: ningún punto se acerca al objetivo del 5% anual, la región objetivo está VACÍA, y por debajo de ~34% de pendiente/equity solo hay retornos negativos. Ninguna combinación cruda resuelve el encargo — el trabajo de la fase C es mover puntos hacia esa esquina.

4.4 · Curvas de equity de todas las combinaciones válidas

Lectura: ninguna curva válida es una línea tranquila: todas atraviesan episodios de drawdown de meses o años (coherente con la tesis de partida de rangos multianuales), y las de más retorno son también las de más flotante.

5 · Garantía de los números

Ningún número de este informe se aceptó de la primera pasada. Cada backtest pasa una verificación aritmética automática por operación (bruto, comisión, swap, neto, ejecuciones, geometría de TP/SL e identidades de balance y equity): 0 fallos en 358 backtests, 34,4M de operaciones. Cuando un contraste destapó un problema — el tope de posiciones heredado del EA, los costes de ejemplo, el swap 0 del bloque NZD, el tier de velas que ordenaba al revés — se corrigió la causa y se re-ejecutó todo lo afectado; los mapas de este informe no contienen ningún número de las tandas invalidadas. El registro completo de esos ciclos de corrección está en el dossier técnico interno, disponible bajo petición.

6 · Las candidatas hoy (con costes reales)

Las 10 configuraciones base propuestas como núcleo para la fase C (8 de EURGBP + 2 de AUDNZD), ordenadas por rentabilidad anual. Seis son combinaciones válidas de la fase B; las otras cuatro — precisamente las de más retorno — completaron los 7 años pero necesitaron más de 600 posiciones abiertas a la vez, un inventario inasumible en real. Entran como candidatas justamente por eso: la fase C prueba si la capa de gestión las mantiene por debajo de ese límite conservando su retorno. Si lo logra, es exactamente el hallazgo buscado; si no, quedan fuera.

Retorno = neto de los 7 años incluido el flotante final, % sobre la cuenta. Columnas 2016–2022: retorno de cada año natural, en % sobre la equity de cierre del año anterior. En la fase C, las configuraciones hoy inviables correrían CON el corte de 600 posiciones activo.

7 · Fase C: qué es y qué se barrería

La capa de gestión por drawdown es la pregunta original del encargo: al cruzar umbrales de riesgo por par (medidos con el pendiente de recuperar sobre la cuenta de 100.000), el lado perdedor abre menos (espaciado ×2 por nivel) o deja de abrir ("stop"), el lado ganador puede escalar lotes (+0,01/posición), los disparos de recolocación pueden congelarse durante un stop, y un tope puede limitar las órdenes del lado perdedor (el "máximo 20 órdenes" del encargo — interpretación en revisión, §8).

Dimensiones por configuración base (84 combinaciones): 3 juegos de umbrales {(3,6,9), (5,10,15), (7,14,21)} × respuestas del lado perdedor {WWW, WWS, WSS, SSS} (W = ensanchar espaciado, S = parar; una letra por umbral) × escalado del ganador {off, incremental} × congelación de recolocaciones {off, on; solo aplica si hay algún stop} × tope del lado perdedor {ninguno, 20}. Cortes por lote: quiebra (valor total ≤ 0, umbral provisional) e inventario > 600. Antes de soltar la cola se ejecuta la salvaguarda de método: predicción escrita por backtest y medición de las dos celdas extremas para convertir la estimación en compromiso.

Alcances posibles del conjunto de configuraciones base

Todas las ETAs son ESTIMACIONES de papel, no compromisos (la ETA vinculante sale de medir las dos celdas extremas antes de soltar la cola). Base de cálculo: celda mediana ~9 min y celda cara ~16,5 h medidas en la fase B tras optimizar el motor; ×1,3 de margen; las celdas que violan un corte terminan en segundos–minutos. Coste VPS de referencia: 48 vCPU dedicados, ~1–1,5 €/h. Cada backtest es mono-hilo: más núcleos = más combinaciones a la vez, nunca una combinación más rápida. "11 procesos" = 12 núcleos locales con 1 reservado al sistema.

El criterio de aceptación (umbral pendiente de fijar) y la salida honesta

Propuesta sobre la mesa: alguna respuesta de la capa deja el pendiente de recuperar máximo por debajo de ~25% de la equity del momento acercando el retorno al objetivo de ~5% anual en 2016–2022. El umbral exacto se fijará antes del veredicto de C. Si ninguna respuesta lo logra: la conclusión es que la estrategia cruda no tiene ninguna región que cumpla los criterios de riesgo y rentabilidad — y el estudio lo demuestra con el mapa completo, que es exactamente el compromiso pactado ("enseñar honestamente dónde arruina"). Ese entregable se redactaría igualmente desde los datos de C.

8 · Decisiones abiertas

9 · Glosario mínimo

Este informe se genera automáticamente desde la base de resultados del estudio (versión 4, 27-07-2026); los registros de trabajo, hallazgos y verificación están disponibles bajo petición. Importes siempre en la divisa de cotización del par; entre pares solo se comparan porcentajes.